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利率市场化改革与利率调控政策研究图书

Study on Interest Rate Liberalization and Interest Rate Management Policies

SSAPID:101-1058-6871-56
ISBN:978-7-5097-9608-5
DOI:
ISSN:

[内容简介] 全书从存贷款利率地位及其市场化的影响、中国资本回报率、实际利率与投资关系、利率市场化对居民储蓄的影响、利率市场化与汇率形成机制改革、推进利率市场化的条件及配套政策等多个角度,探讨了存贷款利率市场化改革的难点、路径选择和应对之策,研究了利率市场化与中国金融体系改革的关系。

相关信息

丛书名:中国社会科学院文库·经济研究系列
作 者: 王国刚
编 辑:王婧怡;陈欣
出版社:社会科学文献出版社
出版时间: 2016年09月
语 种:中文
中图分类:F8 财政、金融

 序言

 上篇 中国存贷款利率市场化改革研究

  第一章 存贷款利率市场化改革的难点、路径选择和应对之策

   一 利率和利率市场化的相关文献简述

   二 中国金融体系中资源配置格局调整

   三 存贷款利率市场化改革的难点

   四 存贷款利率市场化改革的路径选择

   五 存贷款利率市场化改革的应对之策

  第二章 存贷款利率地位及其市场化的影响

   一 中国金融体系结构发展现状

    (一)中国金融结构整体描述分析

     1.中国货币供应量变化趋势分析

     2.中国金融机构各项存贷款结构变化趋势

     3.中国的经济货币化水平

     4.中国的金融深化水平

    (二)金融资产结构分析

    (三)金融机构结构分析

    (四)金融市场结构分析

    (五)中国金融体系结构的未来发展

   二 贷款利率放开对中国企业部门的影响

    1.贷款利率对中国企业部门投融资决策的影响

    2.贷款利率下限放开后的效果分析

    3.贷款利率下限放开评价

   三 存款利率市场化对中国居民部门的影响

    (1)存款利率现状与效果

    (2)存款利率对中国居民部门储蓄的影响

    (3)现行存款利率政策下存款利率市场化替代工具:理财产品

    (4)存款利率市场化的条件

   四 存贷款利率市场化对中国银行部门的影响

    1.存贷款利率市场化对中国银行部门的负面影响

    2.存贷款利率市场化对银行部门的正面影响

   五 存贷款利率市场化对货币政策效力的影响

    1.利率货币政策传导机制

    2.存贷款利率市场化对货币政策的影响

     (1)存贷款利率市场化使货币定义与计量变得困难

     (2)存贷款利率市场化削弱了中央银行控制货币供应量的能力

     (3)存贷款利率市场化将明显影响货币政策传导机制

    3.存贷款利率市场化后基准利率的选择

   六 存贷款利率市场化对金融结构的总体影响

    1.利率市场化必要性和改革进程

    2.存贷款利率在中国利率体系中的地位

    3.存贷款利率市场化对中国金融结构的总体影响

  第三章 中国资本回报率、实际利率与投资关系

   一 相关文献简要评述

   二 中国资本回报率测算及行业差异分析

    (一)测算方法、数据来源及处理说明

     1.测算方法

     2.数据来源和处理说明

    (二)测算结果及简要说明

    (三)行业差异原因分析

     1.基于面板数据的分析

     2.基于简单回归模型的分析

   三 资本回报率、实际利率与投资关系检验

    (一)实际利率的测算

    (二)三者关系的相关性检验

    (三)三者关系的格兰杰因果检验

   四 资本回报率行业差异与货币政策调控

    (一)货币政策行业效应测度

     1.方法及数据说明

     2.实证检验结果

     3.方差分析

    (二)货币政策行业效应原因分析

   五 研究结论

   六 政策建议

  第四章 从银行理财产品看利率市场化对居民储蓄的影响

   一 相关文献的简要评述

   二 指标选取及实证模型设定

   三 数据来源及数据处理说明

   四 实证检验结果

   五 结论

  第五章 中国利率市场化改革的理论分析

   一 利率价格机制与中国金融市场的众多矛盾

   二 利率市场化改革的理论基础

   三 金融产品定价法则与实质性商品定价的差异性

   四 利率定价与基准利率体系转型

   五 近期中国利率市场化改革进展与问题

   六 重新厘定当前中国利率市场化改革的思路

  第六章 存款利率市场化与汇率形成机制改革

   一 相关文献简述

   二 相关理论简述

    1.非抵补利率平价

    2.购买力平价中的利率与汇率

    3.小结

   三 中国实践中的利率与汇率

    1.不同市场化程度下利率与汇率的关联

     (1)利率管制与浮动汇率体系下,利率与汇率的联动效应

     (2)利率市场化与固定(管理)汇率制度下,利率与汇率的联动效应

    2.中国实践:利率目标与汇率目标的两难

    3.现行体系所存在的问题

   四 简要政策建议

  第七章 推进利率市场化的条件及配套政策

   一 背景和相关文献

    1.研究的背景

    2.相关理论简述

    3.利率市场化与存贷款利率市场化的关联

   二 推动存贷款利率市场化的基本条件分析

   三 利率市场化改革的中国实践条件分析

   四 存贷款利率市场化改革的政策环境

    1.国外存贷款利率市场化进程中的政策配套

    2.国内已有的政策现状及问题分析

    3.完善相关政策的重点与思路

  第八章 利率市场化与中国金融体系改革

   一 金融体系内生于实体经济

   二 中国外植型金融体系的成因和特点

   三 外植型金融体系的缺陷

   四 金融回归实体经济的内在含义

   五 以公司债券为抓手的金融体系改革

 下篇 美国利率市场化经验及其对中国的启示

  第九章 西方利率管制的历史和理论

   一 政府立法形式的利率上限管制

    1.13世纪以前的法定利率上限管制

    2.13~19世纪欧美法定利率上限管制

   二 宗教教义形式的禁收利息管制

    1.基督教教义对利息的反对

    2.禁收利息管制导致的变通

    3.禁收利息管制的结束

   三 20世纪前的利率管制理论

    1.利息与利率理论

    2.利息理论概述

    3.以政府干预为线索的利率理论

   四 政府利率管制政策机理

  第十章 美国利率管制的历史演进

   一 美国利率管制的历史背景

   二 美国利率管制的内在机理

    1.活期存款禁付利息

    2.商业银行定期与储蓄存款利率上限

    3.储蓄机构定期与储蓄存款利率上限管制

   三 美国存款利率管制的取消

   四 取消利率管制的内在机理

  第十一章 美国利率政策与利率体系

   一 美国利率政策概述

    1.1933~1941年超额准备金操作目标

    2.1942~1950年国债低利率操作目标

    3.1951~1969年货币市场利率操作目标

    4.1970~1982年从联邦基金利率到非借入准备金操作目标

    5.1982年10月至1993年借入准备金操作目标

    6.1994年起联邦基金利率操作目标

   二 美国利率政策的决定机制

    1.再贴现率

    2.准备金利率

    3.联邦基金利率

   三 美国利率政策的传导机制

    1.美国的市场利率体系

    2.从联邦基金利率到短期国债利率的传导

    3.从短期国债利率到其他市场利率的传导

  第十二章 美国利率管制的启示

   一 美国利率管制的特点

    1.市场经济体制与机制

    2.法律和监管

   二 中国利率管制的特殊性

    1.中国取消利率管制的经济原因

    2.中国利率管制的特点

   三 美国利率管制对中国的启示

   四 若干简要结论

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